Ngày xưa có một ông vua đem lòng yêu một nàng công chúa, nhưng nàng bị bùa phép nên không thể lấy ai. Vua đi tìm một bà tiên hỏi cách. Bà tiên bảo: “Công chúa có con mèo to rất quý. Ai khéo giẫm được lên đuôi con mèo ấy, người đó sẽ lấy được nàng.” Vua nghĩ chuyện ấy dễ ợt. Nhưng hễ vua tới thăm, con mèo lại cong lưng đi trước, vua vừa bước dài định giẫm thì nó quay ngoắt đi, chân vua chỉ giẫm vào khoảng không. Cứ thế suốt tám ngày, vua tưởng cái đuôi ấy làm bằng thủy ngân, chẳng lúc nào chịu yên.
Cuối cùng, vua gặp lúc con mèo đang ngủ say, đuôi duỗi dài trên thảm. Vua liền giẫm mạnh lên. Con mèo kêu thét một tiếng, nhảy dựng lên, hóa thành một người đàn ông cao lớn, mắt nhìn vua giận dữ. Đó là một phù thủy. Lão nói: “Ngươi đã phá được bùa, ngươi sẽ lấy được công chúa. Nhưng ta sẽ trả thù. Ngươi sẽ có một đứa con trai, nó sẽ chẳng bao giờ được hạnh phúc cho tới khi nhận ra mũi mình quá dài. Nếu ngươi kể lời này với ai, ngươi sẽ biến mất mãi mãi.” Vua sợ, nhưng cũng bật cười: “Mũi dài như thế thì làm sao nó không thấy?” Rồi vua cưới công chúa. Ít lâu sau, nhà vua qua đời.
Hoàng hậu sinh được một hoàng tử, đặt tên là Hyacinth. Hoàng tử có đôi mắt xanh to đẹp nhất đời, cái miệng xinh xinh, nhưng chiếc mũi thì to đến che mất nửa khuôn mặt. Hoàng hậu buồn lắm, các thị nữ vội an ủi: “Mũi to là mũi anh hùng đấy ạ, cứ mở sử sách ra mà xem.” Từ đó, người ta chỉ kể cho hoàng tử nghe chuyện về người mũi ngắn thật đáng chê. Ai được tới gần hoàng tử cũng phải có mũi dài. Các quan còn kéo mũi con mình mỗi ngày cho dài ra. Phòng hoàng tử treo toàn tranh những người mũi to. Lớn lên, Hyacinth tin chắc mũi dài là đẹp nhất, có cho cũng chẳng chịu bớt đi một phân.
Năm Hyacinth hai mươi tuổi, hoàng hậu cho mang tới chân dung các nàng công chúa để chàng chọn vợ. Chàng mê ngay nàng Công chúa Bé Xinh. Nàng có cái mũi nhỏ hếch lên tinh nghịch, trên gương mặt nàng thì xinh xắn vô cùng. Các quan quen chê mũi ngắn, lỡ cười thì bị hoàng tử đuổi khỏi triều ngay. Một vị khôn hơn, tâu rằng đàn ông thì phải mũi dài mới đáng giá, còn đàn bà thì khác, nghe nói nàng Cleopatra cũng có mũi hếch. Hoàng tử thưởng vị ấy thật hậu, rồi sai sứ sang hỏi cưới. Vua cha công chúa bằng lòng.
Hoàng tử nóng lòng, đi trước ba dặm để đón nàng. Chàng vừa cúi xuống định hôn tay công chúa thì lão phù thủy hiện ra nhanh như chớp, chộp lấy nàng và cuốn đi mất. Hoàng tử buồn bã, thề không tìm được nàng thì không về. Chàng không cho ai theo, một mình lên ngựa, để ngựa tự chọn đường. Chàng đi suốt một ngày trên cánh đồng hoang chẳng thấy nhà cửa, người ngựa đều đói lả. Trời tối, chàng thấy ánh đèn le lói từ một hang đá.
Trong hang có một bà lão trông như đã trăm tuổi. Bà đeo kính mãi mới yên vì mũi bà ngắn quá. Hai người vừa nhìn nhau đã phá lên cười: “Ôi, cái mũi buồn cười chưa!” Bà tiên bảo: “Cậu là con người bạn thân nhất của ta. Cha cậu có cái mũi đẹp lắm.” Hoàng tử hỏi: “Thế mũi cháu thiếu gì?” “Chẳng thiếu gì, mà thừa quá nhiều.” Trong bữa tối, bà nói luyên thuyên không ngừng, cứ chốc chốc lại nhắc mũi chàng: “Cậu xích sang bên kia giùm, mũi cậu che hết bóng, ta chẳng thấy đĩa đâu.” Hoàng tử nghĩ: “Bà này bị đám nịnh thần làm hư, chẳng thấy lỗi mình. Còn ta, ta biết rõ lỗi của ta.” Chàng đâu biết, những người khen mũi chàng cũng đang cười chàng sau lưng.
Ăn xong, chàng bực quá, lên ngựa đi thẳng. Nhưng đi tới đâu, người ta cũng bàn tán về mũi chàng, chàng chỉ nghĩ họ điên cả. Bà tiên muốn giúp chàng, bèn nhốt Công chúa Bé Xinh trong một lâu đài pha lê, đặt ngay trên đường chàng đi. Hoàng tử mừng rỡ, ra sức phá cửa mà không được. Công chúa đưa tay qua khe để chàng hôn. Nhưng chàng xoay bên nào cũng không đưa được bàn tay nàng lên môi, vì chiếc mũi dài cứ vướng mãi. Lần đầu tiên, chàng thấy mũi mình dài thật, bèn kêu lên: “Phải công nhận là mũi ta quá dài!”
Ngay lập tức, lâu đài pha lê vỡ tan thành nghìn mảnh lấp lánh. Bà tiên già dắt tay công chúa bước ra, bảo hoàng tử: “Giờ cậu có biết ơn ta không? Ta nói mãi chuyện cái mũi mà chẳng ăn thua. Phải đến khi nó cản đường cậu, cậu mới chịu thấy. Lòng tự ái che mắt chúng ta, không cho ta thấy lỗi của mình, cho tới khi lỗi ấy làm hỏng việc ta muốn.” Mũi hoàng tử Hyacinth trở lại bình thường như mũi bao người khác. Chàng ghi nhớ bài học ấy, cưới Công chúa Bé Xinh, và hai người sống hạnh phúc mãi mãi.